Brad Gerstner / Altimeter

本页覆盖 Altimeter Capital Management LP 的 13F-HR 持仓——Brad Gerstner 的美股账面，当前 AUM 57 亿 / 13 仓。AI universe 过滤后 47.4 亿（83.2%），8 仓横跨芯片（NVDA/AVGO/TSM）、模型（META/MSFT）、基建（AMZN/CRWV）和数据（SNOW）。

NVDA 是锚定主仓——16.3 亿 / 934 万股 = AI 账面的 34.3%。Gerstner 的逻辑：英伟达是 AI 基建投入的「收费站」，而这波基建支出的 ROI 决定了云和应用层的变现空间——这正是 Altimeter 在云和应用名称上建立信念的底层。

CRWV（CoreWeave）是值得关注的一仓——Altimeter 在 CoreWeave 2025 年 IPO 之前就是私募早期投资人。13F 里继续持仓，反映了对「GPU 超规模云随 AI 需求复利增长」的持续信念。